ARC "High-dimensional data in Economics and Finance"

Le projet "High-dimensional data in Economics and Finance" a pour sujet l'exploitation de larges ensembles de données en macroéconomie et en finance et s'articule autour de trois thèmes principaux. Tout d'abord il vise à développer un cadre théorique général pour les modèles à facteurs dynamiques relatifs aux séries temporelles de grande dimension transverse. Deuxièmement, les chercheurs s'intéresseront aux propriétés empiriques et asymptotiques des méthodes bayésiennes de rétrécissement ("shrinkage") pour ce type de séries. Enfin, le projet s'attachera à la valorisation des actifs financiers et la gestion de portefeuilles de grande dimension.

Pour aborder ces questions, l'équipe de recherche compte sur des compétences complémentaires en économétrie, macroéconomie et mathématiques et sur une expérience interdisciplinaire antérieure encourageante.

Les promoteurs de cette ARC sont Robert Kollmann, Domenico Giannone et Christine De Mol, du centre de recherche ECARES (European Centre for Advanced Research in Economics and Statistics, Faculté Solvay Business School Economics and Management, ULB).